มอร์แกนสแตนลีย์ปรับเพิ่มช่องว่างกำลังไฟฟ้าของศูนย์ข้อมูลสหรัฐฯ เป็น 38 กิกะวัตต์ ยังคงมองบวกที่สุดต่อ NVIDIA และ Broadcom

ข่าว BlockBeats วันที่ 26 ตุลาคม NVIDIA เปิดตลาดวันจันทร์ด้วยการปรับตัวขึ้นและเดินหน้าต่อ ราคาหุ้นพุ่งขึ้นกว่า 3% ในช่วงหนึ่ง มูลค่าตลาดเพิ่มขึ้นเป็น 5.23 ล้านล้านดอลลาร์ รายงานวิจัยล่าสุดของ Morgan Stanley ปรับเพิ่มคาดการณ์ช่องว่างกำลังไฟฟ้าสุทธิของศูนย์ข้อมูลสหรัฐฯ ระหว่างปี 2026 ถึง 2028 จาก 33GW เป็น 38GW และชี้ว่าในสถานการณ์ที่อุปทานไฟฟ้าถูกจำกัด ชิป ASIC อาจเผชิญกับการสูญเสียส่วนแบ่งการตลาดเมื่อเทียบกับ GPU

ในด้านการลงทุนเซมิคอนดักเตอร์ Morgan Stanley ยังคงมองบวกที่สุดต่อ NVIDIA และ Broadcom (ราคาหุ้นพุ่งขึ้นกว่า 3.2%) โดยมีเหตุผลรวมถึงคำแนะนำผลประกอบการที่ค่อนข้างอนุรักษ์นิยม ความชัดเจนในการส่งมอบชิป การขยายตลาดนอกสหรัฐฯ และประสิทธิภาพการผลิต Token ต่อวัตต์ที่สูงกว่าของ NVIDIA

Morgan Stanley ชี้ว่าตลาดกำลังพยายามจับคู่คาดการณ์การใช้จ่ายลงทุนในศูนย์ข้อมูลที่ 1.5 ล้านล้านดอลลาร์ในปี 2027 และ 1.6 ล้านล้านดอลลาร์ในปี 2028 กับความสามารถในการจัดหาพลังงานไฟฟ้าจริง หากการก่อสร้างศูนย์ข้อมูลหยุดชะงักหรือชะลอตัว กลุ่มส่วนประกอบปลายน้ำ เช่น หน่วยความจำและโมดูลออปติก รวมถึงกลุ่มการจัดการพลังงานและชิปแอนะล็อก อาจได้รับผลกระทบหนักขึ้นจากการสั่งซื้อเกินความจำเป็นที่เกิดจากการขาดแคลนก่อนหน้านี้