Gyroscope ประกาศเปิดตัวโทเค็นกำกับดูแล GYFI, TVL พุ่งแตะระดับสูงสุดเป็นประวัติการณ์ รายรับรายไตรมาสเติบโต 550%

อ่านบทความนี้ใน 30 นาที

เมื่อโทเค็นการกำกับดูแลของ Gyroscope GYFI เปิดตัว TVL ได้แตะระดับสูงสุดตลอดกาลที่ 62 ล้านดอลลาร์สหรัฐ แหล่งเงินทุนก็เพิ่มขึ้นตามธรรมชาติ อัตราผลตอบแทนธุรกรรมต่อปี (APR) อยู่ระหว่าง 40%-150% และรายได้ต่อปีของโปรโตคอลก็เพิ่มขึ้นเป็นมากกว่า 2 ล้านดอลลาร์สหรัฐ

วันอังคารที่ 18 มีนาคม 2025 Gyroscope ซึ่งเป็นกลไกสภาพคล่องที่ไม่ต้องมีผู้ดูแลซึ่งรวมกลไกสภาพคล่องที่มีประสิทธิภาพมากขึ้นในขณะที่บรรเทาความต้องการในการจัดการกองทุนของผู้ให้บริการสภาพคล่องและให้ผลตอบแทนเป็นสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพ ได้เปิดตัวโทเค็นการกำกับดูแล GYFI ในวันนี้ การเปิดตัวโทเค็นดังกล่าวเกิดขึ้นในขณะที่ผลิตภัณฑ์ทางการเงินแบบกระจายอำนาจของ Gyroscope กำลังได้รับความนิยมอย่างมาก โดยมีปริมาณการซื้อขายต่อปีที่สูงถึง 4.1 พันล้านดอลลาร์ ค่าธรรมเนียมธุรกรรมต่อปีอยู่ที่ 3.1 ล้านดอลลาร์ และรายได้ค่าธรรมเนียมธุรกรรมรายไตรมาสเติบโตขึ้น 550% (ข้อมูลมีอยู่ที่ ที่นี่) รูปแบบรายได้อันสร้างสรรค์ของ Gyroscope ผสมผสานค่าธรรมเนียมธุรกรรมออร์แกนิกสูงบนคู่การซื้อขายที่มีความผันผวนเข้ากับรายได้จากสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพได้อย่างมีประสิทธิภาพ ทำให้แตกต่างจากการแลกเปลี่ยนแบบกระจายอำนาจแบบดั้งเดิม (DEX) หรือรูปแบบการดำเนินงานของสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพ กลยุทธ์สร้างรายได้ใหม่นี้ทำให้รายได้ประจำปีของ Gyroscope เพิ่มขึ้นจากข้อตกลงเป็นมากกว่า 2 ล้านดอลลาร์

โทเค็นการกำกับดูแล GYFI

GYFI คือโทเค็นการกำกับดูแลของโปรโตคอล Gyroscope ผู้ถือสามารถวางเดิมพันในระบบการกำกับดูแลแบบกระจายอำนาจเพื่อรับสิทธิ์ในการลงคะแนนเสียง Gyroscope ใช้รูปแบบการกำกับดูแลแบบหลากหลาย และ GYFI เป็นเพียงหนึ่งในหลายๆ วิธีในการได้รับสิทธิในการลงคะแนนเสียง โดยมุ่งหวังให้ผู้ถือผลประโยชน์ที่แตกต่างกันสามารถมีส่วนร่วมในการกำกับดูแล

นอกจากนี้ ผู้ถือ GYFI ยังสามารถได้รับสิทธิและผลประโยชน์อื่นๆ เพิ่มเติมในอนาคตอีกด้วย ตัวอย่างเช่น การกำกับดูแลอาจตัดสินใจริเริ่มกลไก “ซื้อคืนและเผา” โดยผสมผสานกับรูปแบบกระแสเงินสดแบบมีเงื่อนไข เพื่อให้ผู้ถือครองได้รับรางวัลที่เกี่ยวข้องกับความสมบูรณ์ของระบบ

ขณะนี้ การกำกับดูแลแบบกระจายอำนาจของ Gyroscope ได้รับการเปิดตัวอย่างเป็นทางการแล้ว และรูปแบบโปรโตคอลก็ได้รับการตรวจสอบแล้ว การเปิดตัว GYFI จะกลายเป็นเครื่องมือสำคัญในการส่งเสริมการเติบโตอย่างยั่งยืนของระบบนิเวศโปรโตคอล

คุณสมบัติของ GYFI

คุณสมบัติของ GYFI ถูกกำหนดโดยการลงคะแนนเสียงในการกำกับดูแลของ Gyroscope ผู้ใช้ที่มีสิทธิ์ได้แก่ แต่ไม่จำกัดเพียง:

• ผู้เข้าร่วมกิจกรรมคะแนน SPIN

• ผู้ถือ NFT (สมาชิกผู้ก่อตั้ง NFT)

• ผู้เข้าร่วมกิจกรรม Gyroscope Galxe

• สมาชิกชุมชนอื่นๆ

กฎสำหรับการรวบรวม:

เมื่อรวบรวม GYFI ผู้ใช้สามารถเลือกใช้ส่วนที่รวบรวมไว้เป็นสินทรัพย์สภาพคล่องหรือล็อกไว้เพื่อแลกกับ GYFI เพิ่มเติม:

• ล็อกไว้เป็นเวลา 9 เดือนและรับรางวัล GYFI เพิ่มเติม 40%

• ล็อกไว้เป็นเวลา 18 เดือนและรับรางวัล GYFI เพิ่มเติม 150%

นอกจากนี้ หลังจากออก GYFI แล้ว ผู้ใช้ยังคงสามารถรับ GYFI ผ่านแพลตฟอร์ม Gyroscope ได้ ข้อกำหนดคุณสมบัติเฉพาะสามารถดูได้ใน แอปพลิเคชันฟรอนต์เอนด์ของ Gyro

การปรับปรุงประสิทธิภาพของกลุ่มสภาพคล่องรวมศูนย์แบบพาสซีฟ

Gyroscope ใช้กลุ่มสภาพคล่องที่เป็นนวัตกรรมใหม่เพื่อทำให้รายได้จากการซื้อขายแบบรวมศูนย์ที่มีประสิทธิภาพสะดวกยิ่งขึ้น ลดความจำเป็นที่ผู้ให้บริการสภาพคล่องจะต้องจัดการกองทุน และอนุญาตให้ผู้ให้บริการสภาพคล่องทั่วไปเข้าร่วมได้อย่างง่ายดาย

ปัจจุบันโครงสร้างพื้นฐานสภาพคล่องของ Gyroscope มีมูลค่าล็อครวม (TVL) อยู่ที่ 62 ล้านดอลลาร์สหรัฐ โดยมีปริมาณการประมวลผลสะสมอยู่ที่ 3.7 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ และประสิทธิภาพเงินทุน (ปริมาณการซื้อขาย/TVL) ในตลาดสามารถสูงถึง 100%-1000%

ผู้ใช้สามารถเลือกประเภทของกลุ่มสภาพคล่องต่างๆ ได้ตามความเสี่ยงที่ต้องการ:

• คู่การซื้อขายที่มีความผันผวน (เช่น ETH/USD) - มีความเสี่ยงสูง ผลตอบแทนสูง

• คู่การซื้อขายที่มีความเสถียร - มีความเสี่ยงต่ำ ผลตอบแทนปานกลาง

กลุ่มสภาพคล่องของ Gyroscope นั้นอิงตามกลุ่มที่กำหนดเองของ Balancer และรวมเข้ากับ Aave โดยมอบฟังก์ชันการจำนองสินทรัพย์ที่เป็นทางเลือกให้กับผู้ใช้เพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพผลตอบแทนให้ดียิ่งขึ้น

สระสภาพคล่องคู่การซื้อขายที่มีความผันผวน

สระสภาพคล่องคู่การซื้อขายที่มีความผันผวนของ Gyroscope ช่วยให้ผู้ใช้สามารถรับรายได้จากการซื้อขายภายในช่วงราคาที่ระบุ (เช่น ราคา ETH/USD อยู่ระหว่าง 1,800-3,300 ดอลลาร์) ในขณะที่เพลิดเพลินไปกับกลไกความสะดวกและการป้องกันของสระสภาพคล่องแบบพาสซีฟ อัตราผลตอบแทนต่อปี (APR) อยู่ที่ 40%-150% ซึ่งเหมาะเป็นพิเศษสำหรับผู้ให้บริการสภาพคล่องแบบพาสซีฟ (Passive LPs) และมีผลงานดีกว่า Uniswap และ Aerodrome ในแง่ของผลงานผลตอบแทน

เนื่องจากราคาตลาดมีการผันผวน ผู้ใช้สามารถเปลี่ยนไปใช้กลุ่มสภาพคล่องที่มีช่วงราคาใหม่ได้ในต้นทุนต่ำโดยไม่ต้องปรับตำแหน่งด้วยตนเอง Gyroscope ใช้กลไกจูงใจเพื่อจัดสรรรางวัลให้กับกลุ่มสภาพคล่องที่มีประสิทธิภาพดีที่สุด และมีแผนจะเปิดตัวกลุ่มสภาพคล่องแบบไดนามิกเพื่อปรับตำแหน่งโดยอัตโนมัติและลดต้นทุนการดำเนินงานของผู้ใช้ นอกจากนี้ Gyroscope ยังจะเปิดตัวกลุ่มสภาพคล่องประเภทใหม่ ซึ่งจะรวมสินทรัพย์ทั้งสามประเภท ได้แก่ ETH, BTC และ USD ไว้ในกลุ่มเดียวกัน เพื่อปรับปรุงประสิทธิภาพสภาพคล่องให้ดีขึ้น 100% ซึ่งรูปแบบนี้ไม่สามารถทำได้บน DEX แบบดั้งเดิมเช่น Uniswap

กลุ่มเหล่านี้ไม่เพียงแต่เป็นประโยชน์ต่อผู้ให้บริการสภาพคล่องเท่านั้น แต่ยังนำรายได้จากโปรโตคอลที่มั่นคงมาสู่ Gyroscope อีกด้วย ในปัจจุบัน TVL ทุก ๆ 1 ดอลลาร์จะสร้างค่าธรรมเนียมโปรโตคอลรายปีประมาณ 0.30 ดอลลาร์ และสามารถรักษาการเติบโตที่มั่นคงโดยแทบไม่มีแรงจูงใจเพิ่มเติมใด ๆ หลังจากเปิดตัวครั้งแรก

สินทรัพย์ชำระหนี้สภาพคล่องดีเยี่ยม รับรายได้พิเศษ

สกุลเงินดิจิทัล Stablecoin ของ Gyroscope อย่าง GYD สามารถใช้เป็นสินทรัพย์ชำระหนี้เสริมสำหรับคู่การซื้อขายที่มีความผันผวน และคู่การซื้อขายสกุลเงินดิจิทัล Stablecoin ช่วยปรับปรุงประสิทธิภาพสภาพคล่อง แทนที่จะกระจายสภาพคล่องระหว่างกลุ่ม stablecoin หลายกลุ่ม (เช่น USDC, USDT, sUSDe) จะดีกว่าถ้าใช้ GYD เป็นศูนย์กลางหลัก สร้างเหรียญตามความต้องการ และสร้างเครือข่ายสภาพคล่องที่มีประสิทธิภาพ

เนื่องจาก GYD มีเสถียรภาพสูงมาก และสามารถรองรับปริมาณการซื้อขายที่ใหญ่โตมหาศาลด้วยมูลค่าตลาดที่เล็กกว่า กลไกการกำหนดเส้นทางคำสั่งซื้อขายที่มีประสิทธิภาพจึงช่วยให้ประสบการณ์การซื้อขายราบรื่นยิ่งขึ้น นอกจากนี้ GYD ยังสามารถเพลิดเพลินไปกับผลตอบแทนจาก stablecoin (ปกติอยู่ที่ 10%-15% APR) ซึ่งจะช่วยปรับปรุงการใช้เงินทุนให้ดียิ่งขึ้นอีกด้วย ข้อได้เปรียบนี้ทำให้สามารถรวม GYD เข้ากับคู่การซื้อขายที่มีความผันผวนได้ ทำให้ได้รับค่าธรรมเนียมธุรกรรมพร้อมกับเพิ่มรายได้จากสกุลเงินเสถียร ช่วยให้เติบโตเป็นสองเท่าและขับเคลื่อนการขยายตัวทางธรรมชาติของ GYD

โอกาสทางการตลาด

ภายใต้สภาพแวดล้อมทางการตลาดปัจจุบัน กลุ่มคู่การซื้อขายความผันผวนของ Gyroscope นั้นมีศักยภาพในการขยายตัวได้มากกว่า 100 เท่า (ตัวอย่างเช่น สามารถแข่งขันกับ DEX หลักๆ เช่น Aerodrome และ Uniswap ได้) และขนาดของการใช้ GYD เป็นสินทรัพย์ในการชำระเงินหลักก็สามารถเพิ่มขึ้นอย่างมีนัยสำคัญได้เช่นกัน หากการเติบโตนี้เกิดขึ้นจริง Gyroscope จะสร้างรายได้มหาศาลในรูปแบบที่มีประสิทธิภาพและเป็นธรรมชาติอย่างมาก นอกจากนี้ เมื่อตลาดขยายตัว (เช่น ปริมาณ FX ที่เข้ามาในเครือข่าย) โมเดลของ Gyroscope จะได้รับประโยชน์เพิ่มเติม

Zen Dragon, Balancer: "นวัตกรรมของ Gyroscope บน Balancer ถือเป็นนวัตกรรมใหม่ ECLP (Efficient Centralized Liquidity Pool) มีความเหมาะสมตามธรรมชาติกับผลิตภัณฑ์และตลาดบนสินทรัพย์ที่มีความสัมพันธ์กันสูง ในขณะที่การประยุกต์ใช้กับสินทรัพย์ที่ไม่มีความสัมพันธ์กันนั้นได้กลายเป็นการกำหนดค่าประสิทธิภาพทุนสูงที่เป็นค่าเริ่มต้นของตลาด Gyroscope สามารถสร้างประโยชน์ร่วมกันระหว่างผู้ให้บริการสภาพคล่องและทั้งสองฝ่ายในโปรโตคอลผ่านโมเดลการจัดหาสภาพคล่องที่ได้รับการปรับปรุง ทำให้การจัดการกองทุนง่ายขึ้น มีประสิทธิภาพมากขึ้น และเป็นแบบพาสซีฟมากขึ้น ทีมงาน Balancer รู้สึกยินดีเป็นอย่างยิ่งที่ได้ช่วยให้ Gyroscope บรรลุความสำเร็จในปัจจุบัน และหวังว่าจะได้ร่วมมือกันต่อไปในอนาคต"

เกี่ยวกับโปรโตคอล Gyroscope

Gyroscope เป็นโปรโตคอลสภาพคล่องที่ไม่ต้องมีการควบคุมซึ่งรวมสภาพคล่องแบบรวมที่ไม่ต้องรับภาระและผลตอบแทนของสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพเข้าด้วยกัน ทีมพัฒนาขั้นต้นของโปรโตคอล Gyroscope คือ FTL Labs ซึ่งประกอบด้วยนักศึกษาระดับปริญญาเอก Ariah Klages-Mundt, Lewis Gudgeon และ Daniel Perez ซึ่งได้เขียนบทความสำคัญเกี่ยวกับการออกแบบ stablecoin และความเสี่ยงของ DeFi และได้รับการสนับสนุนจาก Placeholder และ Galaxy Gyroscope ผสมผสานการออกแบบกลไกหลายอย่างที่ได้รับการนำมาใช้หรือพิจารณาอย่างจริงจังโดยโปรโตคอล DeFi ขนาดใหญ่ ซึ่งรวมถึงแต่ไม่จำกัดเพียง: (1) การกำกับดูแลแบบคู่: Lido, (2) กลุ่มสินทรัพย์ที่มีหลักประกันจำนวนมาก: Balancer/Order Router และ (3) กลไกการกำหนดราคาของ stablecoin: MakerDAO/Sky Gyroscope เปิดใช้งานบน Ethereum, Arbitrum, Base, Polygon PoS และ zkEVM, Avalanche, Optimism, Gnosis Chain และ Sei สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดไปที่ https://gyro.finance/ หรือดูเอกสารประกอบ

ข้อจำกัดความรับผิดชอบ

โทเค็น GYFI เป็นคุณลักษณะส่งเสริมการขายและไม่ควรได้รับการพิจารณาว่าเป็นคำแนะนำทางการเงินหรือแนวทางการลงทุน การเข้าร่วมระบบนี้ขึ้นอยู่กับความสมัครใจและดุลยพินิจของผู้เข้าร่วม ข้อมูลข้างต้นเกี่ยวกับผลิตภัณฑ์ Gyroscope มีไว้เพื่อจุดประสงค์ในการให้ข้อมูลเท่านั้น และไม่ควรถือเป็นคำแนะนำทางการเงิน ผู้ใช้ควรทำการวิจัยอย่างละเอียดและปรึกษาที่ปรึกษาทางการเงิน กฎหมาย และเทคนิคก่อนที่จะโต้ตอบกับ Gyroscope และ GYFI ผู้เข้าร่วมแต่ละคนต้องรับผิดชอบในการทำความเข้าใจความเสี่ยงของ GYFI, GYD และกลุ่ม Gyroscope และปฏิบัติตามกฎหมายและข้อบังคับที่เกี่ยวข้องทั้งหมดในเขตอำนาจศาลของตน GYFI ไม่มีจำหน่ายในสหรัฐอเมริกา สหราชอาณาจักร และเขตอำนาจศาลอื่นๆ ที่เลือก สำหรับข้อมูลเพิ่มเติม โปรดดูข้อกำหนดในการให้บริการ