Stablecoin การปฏิรูปการชำระเงินแบบไร้เงินสดสำหรับผู้คน 5 พันล้านคน

“ฉันไม่คาดคิดว่า stablecoins จะสามารถใช้จ่ายได้โดยตรง เหมือนกับการรูด Alipay”

เอลลาพูดด้วยความประหลาดใจเล็กน้อย พร้อมน้ำเสียงประหลาดใจว่า “ทันใดนั้น เวลาก็เข้ามาหาฉัน”

สามีของเธอเป็น KOL ที่มีชื่อเสียงในวงการ Web3 เพื่อแลกเปลี่ยนสกุลเงินดิจิทัลเป็นสกุลเงินที่ถูกกฎหมาย เขาได้เปิดบัตรธนาคารต่างประเทศไม่น้อยกว่า 5 ใบ พวกเขายังไปที่ฮ่องกงเพื่อแลกเปลี่ยน USDT จากหน้าต่างที่แคบเหมือนนิ้วมือเป็นเงินสดดอลลาร์ฮ่องกง

ในเช้าตรู่ของวันแรกของการเดินทางไปเวียดนาม พวกเขาเดินเข้าไปในร้านกาแฟเครือหนึ่งในนครโฮจิมินห์ หลังจากสั่งลาเต้และบาแก็ต พนักงานก็ชี้ไปที่รหัส QR บนหน้าจอเครื่องคิดเงินและบอกว่าสามารถใช้ "USDC" ได้ เอลล่าหยิบโทรศัพท์มือถือของสามีและพยายามใช้กระเป๋าสตางค์เพื่อสแกนรหัส อินเทอร์เฟซการชำระเงินปรากฏขึ้นและใช้เวลาน้อยกว่าห้าวินาทีในการชำระเงินให้เสร็จสิ้น

ในขณะนั้นเป็นครั้งแรกที่เธอไม่ได้ฟังผู้คนพูดคุยกันว่า "Stablecoin ดีแค่ไหน" แต่สัมผัสได้ด้วยนิ้วของเธอ และมันก็กลายเป็นส่วนหนึ่งของชีวิตประจำวันจริงๆ

ก่อนปี 2025 ไม่มีใครคิดว่าการหลุดออกจากวงจรขนาดใหญ่ครั้งต่อไปของอุตสาหกรรม Crypto จะเป็นเพราะ stablecoin

เมื่อมองย้อนกลับไปสองครั้งก่อนหน้านี้ Bitcoin พูดถึงฉันทามติของค่าแบบกระจายอำนาจ และ NFT พูดถึงสัญลักษณ์และอัตลักษณ์ทางวัฒนธรรมดิจิทัลรุ่นใหม่ แต่พวกมันเหมือนสัญลักษณ์ที่อยู่ในวงจรเฉพาะมากกว่า หลังจากผ่านการค้นหายอดนิยมและ Moments พวกมันก็กลับไปที่กระเป๋าเงินของคนไม่กี่คน

แต่ stablecoin แตกต่างออกไปในครั้งนี้

สำหรับเรา Stablecoins อาจยังคงเป็นแนวคิด ข่าวเชิงนโยบาย และราคาหุ้น K-line แต่สำหรับผู้คนอีกซีกโลก Stablecoins เป็นส่วนสำคัญที่ขาดไม่ได้ในชีวิตของพวกเขามานานแล้ว

Stablecoins พูดถึงชีวิตและความเป็นจริง มันคือคนที่ทำงานในต่างประเทศที่สามารถส่งเงินเดือนกลับไปยังบ้านเกิดได้อย่างราบรื่น คนเร่ร่อนดิจิทัลที่ใช้ USDT บนโทรศัพท์มือถือเพื่อจ่ายบิลในบาร์ และคนหนุ่มสาวที่ไม่มีบัญชีธนาคารที่สามารถติดต่อกับโลกภายนอกและมีส่วนร่วมในนั้นได้

ละตินอเมริกา｜คนหนุ่มสาวที่หนีจากเปโซ

ช่วงบ่ายในบัวโนสไอเรสร้อนเสมอ ในร้านสะดวกซื้อริมถนน เฟเดอริโกถือโทรศัพท์มือถือ พิงกับเคาน์เตอร์ และแลกเปลี่ยนเงินเดือนที่เพิ่งได้รับจากเปโซเป็น USDT เขาใช้อินเทอร์เฟซ Lemon Cash หลายครั้ง และไม่กี่วินาทีต่อมา หน้าจอก็แสดงว่า "Saldo: 873 USDT"

Federico อายุ 26 ปี เป็นนักออกแบบ UI ให้กับบริษัทเกมในท้องถิ่น นี่คือเงินเดือนทั้งหมดของเขาในเดือนนี้ เขาไม่ได้ไปธนาคารหรือตู้ ATM แต่ตามปกติ เขาแลกเปโซในมือเป็นดอลลาร์สหรัฐทันทีและบันทึกไว้ผ่าน stablecoins

เฟเดอริโกเล่าว่าเมื่อตอนเด็ก ครอบครัวของเขาใช้ขวดแก้วในการเก็บดอลลาร์สหรัฐฯ นั่นคือความประทับใจแรกสุดของเขาที่มีต่อ "การออมเงิน" ต่อมา ขวดเหล่านั้นก็ถูกแทนที่ด้วยกล่องรองเท้าใต้เตียงและชั้นลอยบนเพดานห้องครัว พ่อของเขายังซ่อนธนบัตรดอลลาร์สหรัฐฯ ไว้สองสามใบที่ฝาหลังเครื่องดูดควันอีกด้วย ในเวลานั้น การแลกเปลี่ยนดอลลาร์สหรัฐฯ ค่อนข้างง่าย แต่ในปัจจุบัน การรับเงินสดดอลลาร์สหรัฐฯ ไม่เพียงแต่ต้องต่อคิวเท่านั้น แต่ยังเสี่ยงต่อการถูกปล้นอีกด้วย

"เพื่อนของผมไม่มีใครเก็บเงินเปโซไว้เลย ใครจะรู้ว่าพรุ่งนี้มันจะยังมีค่าอยู่หรือเปล่า" เขาทำท่าเฉยเมย ราวกับว่าเขาคุ้นเคยกับเงินเปโซมาช้านาน

ในปี 2023 อัตราเงินเฟ้อประจำปีของอาร์เจนตินาสูงถึง 211% และเปโซอ่อนค่าลง 74% เมื่อเทียบกับดอลลาร์สหรัฐฯ ในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา อัตราเงินเฟ้อทำให้ค่าครองชีพที่นี่สูงขึ้นเรื่อยๆ และไม่มีเพดาน

Sun เป็นผู้ริเริ่ม mu และสร้างชุมชนผู้ประกอบการในท้องถิ่นทั่วโลก พวกเขามาที่อาร์เจนตินาในปี 2024 ก่อตั้งชุมชนผู้ประกอบการ Web3 ที่นี่ และจัดกิจกรรมออฟไลน์มากมาย

กิจกรรมออฟไลน์ mu ในอาร์เจนตินา แหล่งที่มา: Sun

Sun เล่าเรื่องราวที่น่าสนใจมาก เขาและทีมงานมาที่อาร์เจนตินาเพื่อตรวจสอบในช่วงปลายปี 2023 ราคาอาหารกลางวันในบัวโนสไอเรสอยู่ที่ประมาณ 50 หยวน เมื่อพวกเขาจัดงานในเดือนมีนาคม 2024 ราคาอาหารกลางวันก็พุ่งขึ้นเป็น 100 หยวน และเมื่อสิ้นสุดปี 2024 ราคาของมื้อนี้ยังคงเพิ่มขึ้นเป็น 130 หยวน ที่นี่ สกุลเงินสูญเสียหน้าที่เป็นหน่วยวัดไปนานแล้ว

ในขณะเดียวกัน อัตราแลกเปลี่ยนอย่างเป็นทางการยังคงแขวนอยู่บนผนัง และอัตราแลกเปลี่ยนในตลาดมืดไม่เพียงแต่แตกต่างจากอัตราแลกเปลี่ยนอย่างเป็นทางการอย่างมากเท่านั้น แต่ยังเปิดหูเปิดตาอีกด้วย

"คุณรู้ไหมว่าที่นี่เรามีอัตราแลกเปลี่ยนเจ็ดหรือแปดอัตรา" เฟเดอริโกยิ้มอย่างช่วยไม่ได้ "แม้แต่ Coldplay ก็สามารถคิดอัตราแลกเปลี่ยนชั่วคราวได้เมื่อพวกเขามาจัดคอนเสิร์ต"

เขากำลังพูดถึงปี 2022 รัฐบาลอาร์เจนตินาได้แนะนำนโยบายอัตราแลกเปลี่ยนพิเศษสำหรับคอนเสิร์ตระหว่างประเทศ อัตราแลกเปลี่ยนมีราคาแพงกว่าอัตราแลกเปลี่ยนปกติมากเพื่อรับมือกับค่าเงินเปโซที่อ่อนค่าลงอย่างรวดเร็วในขณะนั้นและเพื่อให้แน่ใจว่านักแสดงได้รับรายได้เป็นดอลลาร์สหรัฐเพียงพอ นี่คือประเทศที่ถือว่าความไร้สาระเป็นชีวิตประจำวัน

ในระบบที่ไม่น่าเชื่อถือเช่นนี้ สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพ เช่น USDT และ USDC เริ่มโผล่ขึ้นมาจากน้ำเหมือนก้อนน้ำแข็งลอยน้ำ ในตอนแรก ผู้คนแลกเปลี่ยนดอลลาร์กันอย่างลับๆ ดอลลาร์ในตลาดมืดไม่ปลอดภัย และพวกเขากลัวว่าจะถูกขโมยหรือถูกทำลายหากวางไว้ใต้เตียง ต่อมา ผู้คนพบว่าที่อยู่กระเป๋าสตางค์บนโทรศัพท์มือถืออาจเป็นวิธีการออมเงินที่ปลอดภัยกว่า

ในปี 2024 ละตินอเมริกาได้กลายเป็นหนึ่งในภูมิภาคที่เติบโตเร็วที่สุดในระบบนิเวศคริปโตระดับโลก โดยได้รับคริปโตเคอเรนซีรวมมูลค่ามากกว่า 415 พันล้านดอลลาร์ โดยมีส่วนแบ่งทั่วโลกเพิ่มขึ้นจาก 7.3% เป็น 9.1% ซึ่งเป็นอัตราการเติบโตต่อปีที่ 42% ในบรรดาผู้ใช้ในละตินอเมริกาที่เปิดแอปคริปโต 40% มาจากอาร์เจนตินา ในปีนั้น ธุรกรรมสินทรัพย์คริปโตทั้งหมดของอาร์เจนตินามีมูลค่าสูงถึง 91.1 พันล้านดอลลาร์ และชาวอาร์เจนตินาเกือบ 10% ใช้สเตเบิลคอยน์ทุกเดือน โดยระดับกิจกรรมสูงสุดอยู่ที่ 25%

แพลตฟอร์มสเตเบิลคอยน์ในท้องถิ่น เช่น Lemon Cash และ Belo ผุดขึ้นมา โดยดูดซับความผิดหวังของประเทศที่มีต่อสกุลเงินเฟียต

"สกุลเงินเฟียตของเราเป็นมีมคอยน์ที่ไร้สาระอย่างยิ่ง" ซันกล่าวว่านี่คือฉันทามติของผู้ประกอบการ Web3 ในท้องถิ่นทั้งหมดในอาร์เจนตินา

ชาวอาร์เจนตินาคุ้นเคยกับการต่อต้านรัฐบาลและระบบการเงินมาตั้งแต่เด็ก สำหรับคนหนุ่มสาวหลายๆ คน การตัดสินใจครั้งสำคัญครั้งแรกที่พวกเขาทำหลังจากเป็นผู้ใหญ่ไม่ใช่ว่าจะเข้าเรียนมหาวิทยาลัยไหนหรือเลือกอาชีพอะไร แต่เป็นว่าจะป้องกันไม่ให้เงินในมือของพวกเขาหดหายไปได้อย่างไร พวกเขาไม่รออีกต่อไปเพื่อให้มีนโยบายเปโซที่ดีขึ้น แต่เลือกที่จะไม่รอ

คนหนุ่มสาวเหล่านี้ค่อยๆ สร้างระเบียบใหม่ขึ้นมา พวกเขายังคงเก็บเงินเปโซไว้เล็กน้อยเพื่อจ่ายสำหรับการบริโภคประจำวันเล็กๆ น้อยๆ ในขณะที่สิ่งของที่มีราคาแพงกว่า เช่น โทรศัพท์มือถือ คอมพิวเตอร์ และค่าเช่าบ้าน จะถูกชำระโดยตรงด้วยเงินดอลลาร์สหรัฐและสกุลเงินเสถียร ประสบการณ์ชีวิตกำลังบังคับให้ผู้คนมองหาวิธีแก้ปัญหาที่เป็นไปได้มากที่สุดอยู่เสมอ

"หากคุณเดินไปตามถนนในบัวโนสไอเรส ร้านค้า 2-3 ใน 10 แห่งอาจยอมรับสกุลเงินเสถียร" ซันกล่าว "คุณยังสามารถใช้บัตร U ของ Lemon Cash ได้ ดังนั้นคุณสามารถใช้บัตร U ของ Lemon Cash ได้เกือบทุกร้านค้า"

Lemon Cash เป็นแพลตฟอร์มการซื้อขายแบบรวมศูนย์ที่ใหญ่ที่สุดในอาร์เจนตินา โดยมีผู้ใช้งานรายเดือนสูงสุด 5 ล้านคน และยังคงรักษาระดับที่ 1 หรือ 2 ล้านคนได้ในระดับที่ต่ำกว่า ในปี 2024 แพลตฟอร์มได้ประมวลผลปริมาณธุรกรรมรวมมากกว่า 5.9 พันล้านดอลลาร์สหรัฐตลอดทั้งปี และเกิน 2 พันล้านดอลลาร์สหรัฐในไตรมาสที่สี่เพียงไตรมาสเดียว จำนวนเงินฝากสกุลเงินดิจิทัลทั้งหมดในแพลตฟอร์มเพิ่มขึ้นเกือบสองเท่า โดย 78% เป็นสกุลเงินดิจิทัล เบื้องหลังเงินก้อนนี้คือผู้คนนับล้านที่เลือกที่จะละทิ้งธนาคารและใช้สกุลเงินดิจิทัลเป็น "กระปุกออมสินดิจิทัล"

ผู้ใช้ใช้บัตร U ของ Lemon Cash แหล่งที่มา: Lemon Cash

คุณจะเห็นชายชรากำลังเรียนรู้วิธีแลกเปลี่ยนอย่างระมัดระวังบนอินเทอร์เฟซ Lemon Cash คนขับแท็กซี่ถามเพื่อนร่วมงานในกลุ่มว่าจะถอน USDT เป็นเงินสดได้อย่างไร ครูมัธยมปลายบอกนักเรียนของเธอว่า "การเก็บ USDT ไว้จะปลอดภัยกว่าการเก็บเงินกระดาษไว้ในลิ้นชัก"

พวกเขาใช้ stablecoin เพื่อบันทึก โอน และป้องกันความเสี่ยงจากเงินเฟ้อ Lemon Cash ยังได้ฝังการจัดการการเงินด้วย stablecoin ไว้ในแพลตฟอร์ม และบางคนจะเริ่มลองใช้ฟังก์ชันการจัดการการเงินในแพลตฟอร์มเพื่อรับผลตอบแทนรายปี เฟเดอริโกกล่าวว่าเขาไม่มีความกล้าหาญ และ "การหลอกลวงดอกเบี้ยสูง" มากเกินไปในอดีตทำให้เขาอยู่ห่างจากการลงทุนใดๆ

ซันกล่าวว่านักพัฒนาจำนวนมากที่เคยส่งเสริมการเติบโตของโปรโตคอล DeFi นั้นแท้จริงแล้วมาจากอาร์เจนตินา เช่น ทีมรักษาความปลอดภัยของ OpenZeppelin นักวิจัยของ Lambda Class และ "หัวหน้าสัญญาอัจฉริยะ" ของ MakerDAO

ตอนนี้ เพื่อนร่วมชาติของพวกเขาใช้ stablecoins เพื่อนำอุดมคติทางการเงินนั้นมาสู่ชีวิตจริง

"ไม่ใช่ว่าเราไม่ต้องการไว้วางใจประเทศ แต่เราไว้วางใจมัน และราคาก็สูงเกินไป" เฟเดอริโกพูดประโยคนี้ซ้ำแล้วซ้ำเล่าในบทสัมภาษณ์

และความไม่ไว้วางใจแบบนั้นก็ล่มสลายลงอย่างสมบูรณ์หลังจากเหตุการณ์ memecoin ของ Mile ประธานาธิบดีคนใหม่ ซึ่งเดิมถูกมองว่าเป็นสัญลักษณ์แห่งความหวังในอาร์เจนตินา ถูกหลอกล่อและหลอกลวงให้กลายเป็นเรื่องตลกเกี่ยวกับคริปโต แม้ว่าเขาจะไล่คนที่เกี่ยวข้องออกอย่างรวดเร็ว แต่ความรู้สึกทางสังคมก็ไม่สามารถกลับคืนมาได้ ความปรารถนาดีเล็กๆ น้อยๆ ที่มีต่อบล็อคเชนในใจของชาวปัมปัสที่ภาคภูมิใจได้กลับมาถึงจุดเยือกแข็งอีกครั้ง ผู้ประกอบการ Web3 ถูกบังคับให้กลับไปสู่ "ใต้ดิน" และหลายคนเริ่มหลีกเลี่ยงการประกาศต่อสาธารณะว่าพวกเขาเป็นชาวอาร์เจนตินา เพียงเพื่อปกป้องตัวเองและครอบครัวของพวกเขา

ถึงกระนั้น สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพก็เริ่มแพร่หลายมากขึ้นเรื่อยๆ ในอาร์เจนตินา เริ่มจากกลุ่มผู้บริโภครุ่นใหม่ พ่อค้าแม่ค้าเริ่มยอมรับการชำระเงินด้วยสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพมากขึ้นเรื่อยๆ แม้ว่าจะยังไม่ถือเป็นวิธีการชำระเงินหลักที่นี่ แต่เมื่อผู้คนรู้วิธีใช้ สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพก็จะกลายเป็นตัวเลือกที่เป็นธรรมชาติที่สุด

เปโซยังคงเป็น "เงินที่ชำระหนี้ได้ตามกฎหมาย" แต่ถูกละเลยในชีวิตของผู้คนไปทีละน้อย สกุลเงินดิจิทัลไม่ได้เป็นเพียงการวัดมูลค่าอีกต่อไป แต่เป็นเหมือนอุปสรรคที่ต้องก้าวข้าม

ในประเทศนี้ที่รัฐบาลผิดนัดชำระหนี้บ่อยครั้งและเศรษฐกิจยังคงตกต่ำ ผู้คนเริ่มใช้ USDT เพื่อออมเงินต่อไป และใช้สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพในการสร้างชีวิตประจำวันที่ไม่ย่ำแย่ ชีวิตทางการเงินของพวกเขาไม่ขึ้นอยู่กับประเทศหรือแม้กระทั่งธนาคารอีกต่อไป ความไว้วางใจของพวกเขาเปลี่ยนจากเครื่องจักรของรัฐไปเป็นที่อยู่บนเครือข่ายแห่งแล้วแห่งเล่า

ผู้คนไม่รอให้ระบบนำความรอดมาให้อีกต่อไป แต่หาวิธีเอาตัวรอดด้วยตนเอง ในยุคที่สกุลเงินของประเทศไม่มีประสิทธิภาพ สกุลเงินดิจิทัลได้กลายมาเป็นรูปแบบหนึ่งของความไว้วางใจ

เอเชียตะวันออกเฉียงใต้ คนหนุ่มสาวที่เชื่อมต่อกับโลกผ่านสกุลเงินดิจิทัล

เมื่อเวลาหกโมงเช้า นครโฮจิมินห์ยังคงปกคลุมไปด้วยหมอกหนาทึบ ร้านกาแฟริมถนนเพิ่งเปิดขึ้น และพนักงานก็วางป้ายรหัส QR ที่เขียนว่า "USDC Accepted" ไว้บนเครื่องคิดเงินอย่างชำนาญ และเช็ดความชื้นออกจากหน้าจอสัมผัสด้วยแขนเสื้อ

อเล็กซ์สั่งกาแฟอเมริกาโนหนึ่งแก้ว ยืนที่เคาน์เตอร์ เปิดกระเป๋าสตางค์ Bitget สแกนรหัส ยืนยัน "บี๊บ" ทั้งหมดในครั้งเดียว เขาไม่ได้พกกระเป๋าสตางค์จริงมาด้วย และไม่ได้ถามเกี่ยวกับอัตราแลกเปลี่ยน การใช้ USDC ในการชำระเงินเป็นเรื่องธรรมดาเหมือนกับการแปรงฟันและล้างหน้าทุกวัน

เขาเป็นคนยูเครนและอาศัยอยู่ในเอเชียตะวันออกเฉียงใต้กับภรรยาของเขามาเป็นเวลาหนึ่งปีแล้ว จากเชียงใหม่ไปบาหลี ไปกัวลาลัมเปอร์และนครโฮจิมินห์ พวกเขาเดินทางตลอดเวลา พวกเขาเป็นส่วนหนึ่งของกลุ่มไร้พรมแดน ที่เรียกว่า Digital Nomads พวกเขาไม่จำเป็นต้องมีที่อยู่ถาวร แต่ต้องมีระบบการเงินที่สามารถข้ามพรมแดนได้และไม่มีข้อจำกัด สำหรับอเล็กซ์ นั่นคือ USDC

"ผมไม่ไปธนาคาร" เขากล่าวอย่างใจเย็น ราวกับว่ากำลังพูดตามสามัญสำนึกที่เห็นได้ชัด เงินเดือน การบริโภคประจำวัน เงินออม ทั้งหมดนี้ได้รับการแก้ไขบนเครือข่าย ไม่ได้รับผลกระทบจากระบบธนาคารในพื้นที่ และไม่ต้องกังวลว่าบัญชีจะถูกอายัด "กระเป๋าสตางค์คือธนาคารที่แท้จริงของผม"

นี่ก็ไม่ใช่ข้อยกเว้น

เอเชียตะวันออกเฉียงใต้มีโครงสร้างทางการเงินที่เปลี่ยนแปลงบ่อยครั้ง บัตรธนาคารยังไม่แพร่หลาย แต่การชำระเงินด้วย QR Code มีอยู่ทุกที่

ในอินโดนีเซีย ผู้ใหญ่เกือบครึ่งไม่มีบัญชีออมทรัพย์ ในฟิลิปปินส์ พนักงานกินเงินเดือน 44% ยังคงใช้ถุงกระดาษนำเงินค่าจ้างกลับบ้าน และในเวียดนาม อัตราการถือบัตรเครดิตอยู่ที่เพียง 4% และการใช้บัตรยังคงเป็นสิ่งที่หายากสำหรับคนส่วนใหญ่ แต่ในขณะเดียวกัน รหัส QR บนโทรศัพท์มือถือก็กลายมาเป็นตัวเอกของการชำระเงินมานานแล้ว ตั้งแต่พ่อค้าแม่ค้าริมถนนไปจนถึงร้านนวดและร้านชานม ทุกคนแทบจะคุ้นเคยกับการสแกนรหัสนี้แล้ว

เครือข่ายการชำระเงิน QRIS ทั่วประเทศของอินโดนีเซียครอบคลุมผู้ค้ามากกว่า 32 ล้านรายในเวลาเพียงไม่กี่ปี โดยมีผู้ใช้มากกว่า 50 ล้านรายและอัตราการเติบโตของธุรกรรมประจำปีที่ 226% Lowy Institute ได้อธิบายคลื่นลูกนี้ว่า "จากแผงขายเคบับในตลาดกลางคืนไปจนถึงไฟท้ายรถตุ๊ก-ตุ๊ก การชำระเงินจะเสร็จสิ้นอย่างเงียบๆ"

การใช้ stablecoin เพื่อชำระเงินแบบออฟไลน์ในเวียดนาม แหล่งที่มา: Bitget Wallet

ความจริงที่ว่า "การทำให้บัตรเป็นที่นิยมนั้นทำได้ยาก แต่การสแกนรหัสนั้นเป็นที่นิยมอย่างมาก" นี้ทำให้ stablecoin เข้ามาได้อย่างเป็นธรรมชาติ

Bitget Wallet เป็นหนึ่งในบริษัทแรกๆ ที่ลองใช้เส้นทางนี้ พวกเขาจับมือกับผู้ยอมรับสกุลเงินเฟียตที่ได้รับอนุญาตในพื้นที่เพื่อสร้างกลไกการเคลียร์แบ็กเอนด์ที่สมบูรณ์: ผู้ใช้สแกนโค้ดเพื่อชำระเงินที่ฟรอนต์เอนด์ จากนั้นแบ็กเอนด์จะทำการแลกและชำระสกุลเงินเสถียรเป็นสกุลเงินเฟียตในพื้นที่แบบเรียลไทม์ Karry ซีอีโอของ Bitget Wallet กล่าวว่า "เราเปิดให้บริการออนไลน์มาไม่ถึงครึ่งเดือน และเราได้ทำธุรกรรมไปแล้วหลายพันรายการทุกวัน"

ผู้ใช้สกุลเงินเสถียรเหล่านี้จำนวนมากไม่ได้ "เก็งกำไรเป็นสกุลเงิน" ด้วยซ้ำ

Kari ในกรุงเทพฯ เป็นช่างตัดต่อวิดีโอ และลูกค้าส่วนใหญ่ของเธอมาจากยุโรปและสหรัฐอเมริกา เธอเคยรับชำระเงินด้วย Wise หรือ SWIFT จนกระทั่งบัญชีของเธอถูกระงับเป็นเวลาสามวันเนื่องจากการควบคุมความเสี่ยง ตั้งแต่นั้นมา เธอจึงเปลี่ยนมาใช้ USDC ฉันไม่เข้าใจบล็อคเชน แต่ฉันรู้ว่าสกุลเงินเสถียรนั้นใช้งานง่ายและไม่จำเป็นต้องโต้แย้งกับแพลตฟอร์ม ”

Q เป็นอีกคนที่ใช้ชีวิตแบบดิจิทัลโนแมดในเชียงใหม่มาหลายปี เธอใช้บัตร U ที่ออกโดย Infini ทำทุกอย่างให้เสร็จเรียบร้อย ไม่ว่าจะเป็นการกินอาหาร การเรียกแท็กซี่ การจองโรงแรม และแม้กระทั่งการซื้อของชำ จนกระทั่ง Infini ยุติการให้บริการ เธอจึงได้ตระหนักว่าเธอได้เดิมพันชีวิตของเธอไว้กับระบบการชำระเงินแบบ "ออนเชนสู่ออฟไลน์" นี้มาช้านาน

"ฉันยังคงมองหาบัตรใบใหม่อยู่" เธอกล่าว

เธอได้ไปที่จุดแลกเปลี่ยนสกุลเงินท้องถิ่นหลายแห่งในเชียงใหม่และเห็นป้าย "แลกเปลี่ยน USDT/USDC" บนเคาน์เตอร์ และยังเห็น WeChat และ Alipay ปรากฏอยู่ในคอลัมน์วิธีการชำระเงินอีกด้วย แต่อัตราแลกเปลี่ยนนั้นไม่เป็นมิตร USDT อยู่ที่ 32.6 ต่อเงินบาทไทยเท่านั้น แต่เธอก็ยังเต็มใจที่จะแลกเปลี่ยน "ขั้นตอนนั้นง่ายกว่าการไปธนาคารมาก"

รายละเอียดเหล่านี้เปรียบเสมือนภาพตัดแปะของระบบการเงินเงา มันไม่ได้ขึ้นอยู่กับธนาคาร ไม่ต้องการประวัติเครดิต และยังเลี่ยงการบรรยายและคำจำกัดความของการกำกับดูแลอีกด้วย คนที่ใช้มันคือฟรีแลนซ์ คนงาน นักท่องเที่ยว และผู้ขาย ซึ่งพึ่งพาชุดที่อยู่บนเชนเพื่อสร้างชีวิตทางการเงินของตนเอง

"โครงสร้างพื้นฐานที่มองไม่เห็น" นี้อาจเป็นการปรากฏตัวที่แท้จริงของการยอมรับในวงกว้าง

หน่วยงานกำกับดูแลยังสังเกตเห็นทิศทางของกระแสอีกด้วย ในปี 2023 สำนักงานการเงินของสิงคโปร์ได้ออกกรอบการปฏิบัติตาม stablecoin ซึ่งกำหนดให้มีการสำรอง 1:1 กลไกการไถ่ถอน และการตรวจสอบที่โปร่งใสอย่างชัดเจน ในช่วงเวลาแปลกๆ ความต้องการส่วนตัวและนโยบายอย่างเป็นทางการเริ่มบรรจบกันโดยปริยาย

เมื่อมองดูเอเชียตะวันออกเฉียงใต้ทั้งหมด จะเห็นว่าความนิยมของ stablecoin นั้นไม่เคยรอช้าเลย โดย stablecoin นั้นถูกนำไปใช้อย่างเงียบๆ บนท้องถนนและตรอกซอกซอยมาเป็นเวลานานแล้ว ไม่ว่าจะเป็นการโอนเงินเดือน การโอนเงิน AA เพื่อแลกกับมื้ออาหาร หรือการทำธุรกรรมแลกเปลี่ยนเงินสด สำหรับนักเดินทางดิจิทัลรุ่นใหม่ นี่คือระบบสินทรัพย์พื้นฐานสำหรับการย้ายถิ่นฐานฟรี สำหรับฟรีแลนซ์ในพื้นที่และคนงานปกติทั่วไป นี่คือโซลูชันที่ดีกว่าสำหรับการโอนเงิน การออม และการชำระเงิน

ผู้คนเหล่านี้อาจไม่รู้ว่าบล็อคเชนคืออะไร และอาจไม่ใส่ใจกับแนวโน้มของกฎระเบียบ แต่ stablecoin นั้นได้เข้ามาเป็นส่วนหนึ่งของชีวิตประจำวันของพวกเขามานานแล้ว เหมือนน้ำที่ค่อยๆ ซึมผ่านรอยร้าวในชีวิต

แอฟริกา ｜คนหนุ่มสาวที่ถูกระบบธนาคารทอดทิ้ง

"ครั้งนี้เราไปดูการอพยพของสัตว์ครั้งใหญ่ และเราจ่ายเงินโดยตรงด้วย stablecoin"

จอยที่อยู่ฝั่งตรงข้ามของจอเล่าถึงการเดินทางของเธอที่เพิ่งสิ้นสุดลงเมื่อไม่กี่วันก่อน

เธอเป็นผู้ประกอบการชาวจีนที่ทำธุรกิจในแอฟริกา เธอกล่าวว่าการทำธุรกิจที่นี่ เงินดอลลาร์สหรัฐมาถึงช้าเกินไป และการใช้เงินหยวนยังต้องมีกระบวนการแลกเปลี่ยนที่ยุ่งยากกว่าด้วย

จอยใช้เวลาห้านาทีในการสอนบริษัทท่องเที่ยวถึงวิธีการใช้กระเป๋าเงินเพื่อรับ stablecoin เมื่อส่ง USDT ออกไปแล้ว ก็มาถึงภายในไม่กี่วินาที จากนั้นเธอเริ่มให้บริการต่างๆ แก่พวกเขาในทันทีระหว่างการเดินทาง

"หลายคนรู้เรื่องนี้มานานแล้ว" เธอกล่าวพร้อมรอยยิ้ม "แต่พวกเขาไม่รู้ว่าจะเริ่มต้นอย่างไร"

ในแอฟริกา "สิ่งใหม่" เช่นนี้เกิดขึ้นทุกวัน ตามสถิติของ Chainalysis ในปีที่ผ่านมาเพียงปีเดียว ธุรกรรมบนเครือข่าย 43% ในแอฟริกาใต้สะฮารามาจาก stablecoin ตัวเลือกบางตัวที่ถูกแยกออกจากระบบในตอนแรก

ทวีปนี้กว้างใหญ่และอายุน้อย ตามข้อมูลของสหประชาชาติในปี 2025 อายุเฉลี่ยของประชากรในแอฟริกาคือ 19.3 ปี ซึ่ง 60% มีอายุต่ำกว่า 25 ปี แต่บนแผนที่ของระบบการเงิน อายุเฉลี่ยมักถูกพรรณนาว่าไม่ชัดเจน ในจำนวน 54 ประเทศ มี 33 ประเทศที่สหประชาชาติจัดให้เป็น "ประเทศที่พัฒนาน้อยที่สุด" สำหรับหลายๆ คนที่นี่ "บัญชีธนาคาร" ไม่ใช่จุดเริ่มต้นของการเงิน แต่เป็นประตูที่ไม่สามารถเข้าได้

คุณต้องมีบัตรประจำตัว ที่อยู่ถาวร รายได้ที่มั่นคง และประวัติเครดิต ซึ่งเกินเอื้อมสำหรับคนส่วนใหญ่

ดังนั้นพวกเขาจึงเปลี่ยนทิศทางและสร้างระบบการเงินตามรอยแยก

Stablecoin ไม่ใช่สกุลเงินดิจิทัลที่มีแนวคิดสูง แต่เหมือนเครื่องมือที่ตรงไปตรงมาแต่เชื่อถือได้ ช่วยให้คนหนุ่มสาวในทวีปนี้สามารถรับ ออม และใช้จ่ายเงินได้ ไนจีเรียเป็นตัวอย่างเล็กๆ ในปีที่ผ่านมา ปริมาณธุรกรรมสกุลเงินดิจิทัลสูงถึง 59,000 ล้านเหรียญสหรัฐ ซึ่ง 85% เป็นเงินโอนจำนวนน้อยที่น้อยกว่าหนึ่งล้านเหรียญสหรัฐ ทีละชิ้น เป็นส่วนเล็กๆ ของชีวิตประจำวัน

ป้ายโฆษณาในไนจีเรีย แหล่งที่มา: Martin

จอยเป็นผู้ก่อตั้ง Gimlet ซึ่งเป็นแพลตฟอร์มการชำระเงินแบบ stablecoin พวกเขาสร้างระบบการชำระเงินแบบออนเชนสำหรับพ่อค้าแม่ค้าในพื้นที่ ลูกค้าฝั่ง B ชำระเงินด้วย USDT หลังจากที่พ่อค้าแม่ค้ายืนยันคำสั่งซื้อแล้ว พวกเขาจะได้รับการชำระเงินภายในไม่กี่วินาที ซึ่งเร็วกว่าเดิมมาก

เธอพูดอย่างใจเย็นราวกับว่าเธอกำลังพูดถึงการปรับปรุงตัวบ่งชี้ที่ปกติมาก แต่คุณจะรู้สึกได้ว่าเบื้องหลังนั้นคือความโล่งใจที่กระแสเงินที่ตอนแรกยากที่จะเคลื่อนย้ายได้นั้นกลับควบคุมได้ทันใด

"เมื่อคุณเดินทางและดื่มกาแฟในแอฟริกาในปัจจุบัน บางครั้งคุณจะเห็นร้านเล็กๆ ที่ยอมรับการชำระเงินด้วยสกุลเงินดิจิทัล" เธอกล่าวว่า "แน่นอนว่ามันยังไม่เป็นที่นิยมมากนัก แต่ก็พบเห็นได้ทั่วไปมากขึ้นกว่าเมื่อปีที่แล้ว"

ปัจจุบัน พ่อค้าส่วนใหญ่ที่รับ stablecoin ที่นี่เป็นพ่อค้าขนาดกลางและขนาดใหญ่ หรือโรงแรม ตัวแทนท่องเที่ยว และผู้ค้าส่งที่มักติดต่อกับลูกค้าข้ามพรมแดน ไม่ใช่ทุกคนที่ใช้ แต่คุณจะเห็นได้ว่าระบบนี้แทรกซึมเข้ามาในชีวิตประจำวัน มันไม่ใช่ "สิ่งใหม่" อีกต่อไป แต่ไม่ได้ "แพร่หลาย" มากพอ

จอยจำได้ว่าเมื่อบริษัทของเธอกำลังรับสมัครคนในพื้นที่ คนหนุ่มสาวที่มีการศึกษาสูงหลายคนจะริเริ่มถามว่า "เราสามารถจ่ายค่าจ้างโดยตรงเป็น USDT ได้ไหม"

ในแง่หนึ่ง เป็นการต่อสู้กับภาวะเงินเฟ้อ และในอีกแง่หนึ่ง เป็นการหลีกเลี่ยงภาษีด้วย ในเส้นทางการเติบโตของคนเหล่านี้ ธนาคารและการเงินสมัยใหม่ไม่เคยยืนเคียงข้างพวกเขาจริงๆ ในความเป็นจริง ไม่น่าแปลกใจเลยที่ 70% ของประเทศในแอฟริกากำลังเผชิญกับปัญหาการขาดแคลนเงินตราต่างประเทศ และบางครั้งบริษัทต่างๆ ก็ต้องรอเป็นเวลาหลายสัปดาห์เพื่อแลกเงินดอลลาร์สหรัฐฯ เพื่อซื้อเครื่องจักร การสามารถรับ stablecoin โดยตรงได้กลายมาเป็นเส้นทางที่ปลอดภัยยิ่งขึ้น ตามที่ Michael ผู้ก่อตั้ง Interlace กล่าว ธนาคารในประเทศกำลังพัฒนาบางประเทศมักจะให้โควตาเงินดอลลาร์สหรัฐฯ แก่บริษัทจำนวนหนึ่งทุกเดือน เมื่อโควตาไม่เพียงพอ บริษัทหลายแห่งจะเลือกแลกเปลี่ยนสกุลเงินท้องถิ่นเป็น USDT ผ่านวิธีการนอกตลาด

Paolo Ardoino ซีอีโอของ Tether กล่าวที่งาน Bitcoin Conference ประจำปี 2025 ว่า "ระบบการเงินแบบดั้งเดิมได้ละทิ้งระบบนี้ไปแล้ว" นี่ไม่ใช่เรื่องเกินจริง

การโอนเงินผ่าน Western Union มักมีค่าธรรมเนียม 10%-15% และต้องใช้เวลาหลายวันจึงจะถึงกำหนดที่ช้าที่สุด การโอนเงินผ่านธนาคารอาจดูเหมือนเป็นมืออาชีพ แต่บ่อยครั้งที่ต้องมีการตรวจสอบเพิ่มเติม ตัวกลางในพื้นที่และตัวแทนการเคลียร์เงิน และเวลาที่มาถึงไม่สามารถควบคุมได้และเกิดการหยุดชะงักได้ง่าย

“ระบบธนาคารที่นั่นค่อนข้างพิเศษ” น้ำเสียงของมาร์ตินดูไร้ความช่วยเหลือเมื่อเขาพูดถึงประสบการณ์ของเพื่อนร่วมงาน “บัญชีถูกระงับโดยไม่ได้แจ้งให้ทราบล่วงหน้า หากคุณต้องการยกเลิกการระงับ คุณต้องจ่าย “ค่าธรรมเนียมการป้องกัน” สถานการณ์นี้เกิดขึ้นมานานหลายปีแล้ว”

มาร์ตินเป็นตัวแทนของ Noones ในประเทศจีน แพลตฟอร์มการซื้อขายสกุลเงินดิจิทัลนี้ซึ่งรองรับวิธีการชำระเงินหลายวิธี เช่น บัตรของขวัญและการโอนเงินผ่านธนาคาร ได้สะสมผู้ใช้จำนวนมากอย่างรวดเร็วในไนจีเรียและกานาในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา

Noones ที่นิทรรศการแอฟริกา แหล่งที่มา: มาร์ติน

ในทางตรงกันข้าม สกุลเงินดิจิทัลที่เสถียรบนเครือข่ายนั้นรวดเร็ว ราคาถูก มองเห็นได้ และตรวจสอบได้ ตามการคำนวณข้อมูล ค่าใช้จ่ายในการโอนเงิน 200 ดอลลาร์จากแอฟริกาใต้สะฮาราผ่าน stablecoin สามารถลดลงได้ประมาณ 60% กระเป๋าเงินดิจิทัลเป็นบัญชีแรกที่หลายๆ คนเป็นเจ้าของอย่างแท้จริงในชีวิต

อย่างไรก็ตาม มีเพียงคนหนุ่มสาวจำนวนค่อนข้างน้อยเท่านั้นที่จะเก็งกำไรในสกุลเงินดิจิทัล และคนส่วนใหญ่ไม่รีบร้อนที่จะใช้ stablecoin เพื่อเข้าร่วมการผจญภัยบนเครือข่าย Joy กล่าวว่าคนส่วนใหญ่ทิ้ง USDT ไว้ที่นั่นหลังจากได้มันมาแล้ว พวกเขาไม่ได้เข้าร่วมใน DeFi ไม่จัดการทางการเงิน และไม่โยนไปมา

"พวกเขารู้จักแค่เครือข่าย TRON และใช้ USDT เป็นหลัก" Martin ยิ้มเมื่อพูดถึงนิสัยของผู้ใช้แพลตฟอร์ม "อะไรนะ Solana, TON พวกเขาไม่เคยได้ยินเลย ในบรรดาสกุลเงินกระแสหลัก พวกเขารู้จักแค่ Bitcoin และแม้แต่ Ethereum ก็ไม่เป็นที่นิยมกับพวกเขา"

พวกเขาได้สัมผัสกับประสบการณ์ว่าเงินเฟ้อทำให้ธนบัตรกลายเป็นกระดาษที่ไร้ค่าภายในสามเดือน และหุ้น พันธบัตร และทองคำก็อยู่นอกเหนือการเข้าถึง สำหรับพวกเขา สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพที่สามารถรักษามูลค่าไว้ได้และไม่หดตัวถือเป็นนักเรียนชั้นนำแล้ว

"พวกเขาทั้งหมดกำลังโอนเงินจำนวนเล็กน้อย และส่วนใหญ่มีเพียงไม่กี่ร้อย U และหลายพัน U ก็ถือเป็นจำนวนมากแล้ว ซึ่งเกือบจะเท่ากับค่าครองชีพต่อเดือนของครอบครัวหนึ่ง" มาร์ตินกล่าว

การนำเสนอแบบออฟไลน์ของ Noones ในไนโรบี เมืองหลวงของเคนยา แหล่งที่มา: Noones Africa

ปริมาณการซื้อขายสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพทั่วทั้งทวีปแอฟริกาเกิน 30,000 ล้านเหรียญสหรัฐ และอัตราการนำไปใช้ในแอฟริกาใต้สะฮาราอยู่ที่ 9.3% นี่คืออนาคตที่กำลังเกิดขึ้น ไม่ใช่จินตนาการของชุมชนคริปโต

ในระดับการค้าข้ามพรมแดน สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพได้กลายเป็นเครื่องมือเริ่มต้นสำหรับบริษัทจีนจำนวนมากขึ้นเรื่อยๆ ในการทำธุรกิจในแอฟริกา ประสิทธิภาพการชำระเงินนั้นสูง หลีกเลี่ยงปัญหาการแลกเปลี่ยนสกุลเงิน และขจัดความไม่แน่นอนของตัวกลาง งาน China-Africa Economic and Trade Expo ประจำปี 2025 ได้ลงนามโครงการความร่วมมือ 176 โครงการ โดยมีมูลค่ารวมกว่า 11.3 พันล้านดอลลาร์สหรัฐ การไหลเวียนของเงินทุนอย่างเป็นระบบนี้ยังเป็นการสร้างกรณีการใช้งานสำหรับสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพอีกด้วย Joy เชื่อว่าเมื่อสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพของดอลลาร์ฮ่องกงเปิดตัว พวกเขาจะเปิดโอกาสให้เกิดสถานการณ์ในแอฟริกาได้อย่างรวดเร็ว

สกุลเงินดิจิทัลกำลังเขียนแผนที่การเงินของแอฟริกาใหม่ ไนจีเรียอยู่ในอันดับที่สองในดัชนีการยอมรับทั่วโลก และเอธิโอเปีย เคนยา และแอฟริกาใต้ก็อยู่ใน 30 อันดับแรกเช่นกัน ความนิยมของสกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพในแอฟริกาค่อยๆ แสดงสัญญาณออกมา จอยกล่าวว่า: "เมื่อการเลือกตั้งปี 2027 มาถึงและอัตราเงินเฟ้อถูกผลักดันอีกครั้ง สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพจะเข้ามาในชีวิตประจำวันของผู้คนมากขึ้น"

ในแอฟริกา เงินไม่ได้หายไปจากพวกเขา แต่ธนาคารได้หายไปจากชีวิตของพวกเขา ไม่มีเคาน์เตอร์ ไม่มีใบรับรอง และไม่มีประวัติเครดิต ผู้คนในที่นี้ไม่เคยเป็นส่วนหนึ่งของระบบพิกัดของการเงินแบบดั้งเดิม แต่คราวนี้ พิกัดตกบนพวกเขาในทางกลับกัน ที่นี่ ไม่ใช่ทุกคนจะเข้าใจสกุลเงินดิจิทัล แต่ผู้คนจำนวนมากขึ้นเรื่อยๆ ใช้สกุลเงินดิจิทัลที่มีเสถียรภาพในการรับค่าจ้าง ประหยัดค่าครองชีพ และหลีกเลี่ยงธนาคาร

บทส่งท้าย｜รูปลักษณ์ของเงินกำลังเปลี่ยนแปลงไปอย่างช้าๆ อีกด้านหนึ่งของโลก

ในชีวิตประจำวันของเรา เงินคือเส้นตัวเลขบนแอปธนาคาร เสียงการสแกนรหัสที่เครื่องบันทึกเงินสด และข้อความที่ได้รับเมื่อเงินเดือนถูกฝาก

แต่ในโลกกว้างนั้น "เงิน" มักจะหายไป มันคือระบบการโอนเงิน Western Union ที่ปิดตัวลง สาขาธนาคารเดียวที่อยู่ภายในรัศมีหลายสิบกิโลเมตร พัดลมที่ไม่สามารถโบกได้ในคิวอันยาวเหยียด และผิวหนังที่ถูกแดดเผา

USDT, USDC และ stablecoin อื่นๆ ไม่ได้เป็นเพียงแค่รหัสและฉันทามติเท่านั้น แต่เป็นเหมือนเรือไม้ที่บรรทุกผู้คนข้ามแม่น้ำในพายุสกุลเงิน

สักวันหนึ่ง คุณอาจพบใบเสร็จรับเงินดังกล่าวทั่วโลก:

"ได้รับ 3.7 USDT" กะพริบบนกล่องไฟรหัส QR ที่มุมถนนเวียดนาม;

"ยืนยัน 0.85 USDT" สะท้อนบนภาพเงาของถ้วยกาแฟในเคนยา;

"จ่ายค่าเช่า 350 USDT" เขียนไว้ในบันทึกของอพาร์ตเมนต์ที่แชร์กันในอาร์เจนตินา

ตัวเลขเหล่านี้เขียนความหมายใหม่ของ "เงิน" อย่างเงียบๆ ตัวเลขเหล่านี้เปลี่ยนโฉมหน้าของสกุลเงินจากหัวของประธานาธิบดีเป็นเลขฐานสิบหก และเปลี่ยนความเชื่อมั่นจากหมึกกระดาษไปสู่บล็อคเชน

Stablecoins เข้ามาแทนที่ผู้ที่หลงเหลือจากการเงินแบบดั้งเดิมอย่างเงียบๆ ผู้คนจำนวนนับไม่ถ้วนทำการชำระเงินจำนวนเล็กน้อยด้วยปลายนิ้วของพวกเขา ประกอบระบบการเงินในอนาคตเข้าด้วยกันวันแล้ววันเล่า

รูปลักษณ์ของเงินกำลังเปลี่ยนแปลงอย่างเงียบๆ ในอีกซีกโลกหนึ่ง

ยินดีต้อนรับสู่ชุมชนทางการของ BlockBeats:

กลุ่ม Telegram สมัครสมาชิก: https://t.me/theblockbeats

กลุ่ม Telegram พูดคุย: https://t.me/BlockBeats_App

บัญชี Twitter ทางการ: https://twitter.com/BlockBeatsAsia